El drawdown mide una caída desde un máximo anterior en una serie definida de valores de la cuenta. Si esa serie alcanza los $12,000 y cae a $10,800, el drawdown es de $1,200, o el 10% del máximo.

Define la serie antes de comparar resultados

El drawdown actual mide la caída actual desde el máximo histórico relevante. El drawdown máximo es la mayor caída de este tipo observada en el historial elegido. Es un máximo observado, no la peor pérdida que pueda llegar a ocurrir.

Una serie de saldos basada únicamente en operaciones cerradas puede no reflejar las pérdidas de posiciones abiertas. Las observaciones diarias pueden no reflejar las caídas intradía. Ajusta el rendimiento de la inversión para tener en cuenta los depósitos y los retiros, e indica el método utilizado. Dos paneles de control pueden reportar legítimamente cifras diferentes si sus definiciones difieren.

La recuperación usa una base más pequeña

Una caída del 10% requiere una ganancia del 11.11% desde el valor reducido para recuperarse. Una caída del 50% requiere un 100%. La fórmula es recovery fraction = drawdown fraction / (1 − drawdown fraction) para una pérdida inferior al 100% sin flujos de efectivo intermedios.

Esos cálculos no implican que vaya a producirse una recuperación. Reducir el tamaño de la posición después de una pérdida puede reducir la exposición monetaria adicional, pero no corrige un valor esperado negativo ni garantiza un retorno más rápido al máximo.

Las reglas contractuales sobre pérdidas son una definición aparte

Un programa de trading propietario puede usar un umbral mínimo fijo, un umbral mínimo del valor de la cuenta que se ajusta al alza, un límite diario o una combinación. Una distancia de seguimiento hipotética de $2,500 desde un máximo histórico de $50,000 parte de $47,500; si el máximo histórico definido sube a $51,000, el umbral mínimo ilustrativo pasa a ser $48,500.

Las condiciones reales determinan si la referencia es el saldo o el valor de la cuenta (equity), si se actualiza intradía o al cierre, si deja de ajustarse al alza y si cambia después de un retiro. No trates el ejemplo como una regla universal de los proveedores ni lo apliques a todos los tamaños de cuenta simulada anunciados.

Planifica la respuesta antes del límite

Establece condiciones de revisión y comprueba el espacio restante antes de otra entrada. Incluye las posiciones existentes, las órdenes vigentes y un colchón para la ejecución adversa. Verifica las salidas y las cancelaciones si el plan exige una pausa.

No existe un drawdown normal de 15–20% para principiantes ni un objetivo profesional de 5–10% adecuado para todas las cuentas. Compara las restricciones reales y la capacidad de soportar pérdidas, y luego investiga las causas estratégicas y operativas en lugar de simplemente operar para recuperarte. Consulta planificación de la pérdida diaria.

Aviso de riesgo: El trading implica un riesgo sustancial de pérdida. El rendimiento pasado no es indicativo de los resultados futuros. Consulta nuestro aviso de riesgo completo.