Kaupankäynnin sanasto: 300+ keskeistä termiä
Selkokieliset määritelmät 300+ kaupankäynnin termille perustason markkinakäsitteistä edistyneeseen futuurien ja alustojen terminologiaan.
Kaupankäynnillä on oma kielensä. Tämä sanasto määrittelee 300+ keskeistä termiä selkokielellä A:sta Z:ään. Määritelmät kuvaavat käsitteitä, eivät testattua kaupankäyntistrategiaa. Sopimussäännöt, alustojen laskennat ja retail-prop-ohjelmien ehdot voivat poiketa toisistaan; näiden erojen osalta seuraa linkitettyä ensisijaista dokumentaatiota.
A
Absorptio: Kuvaus huomattavasta aggressiivisesta kaupankäynnistä, jossa hinnanliike on rajallista määritellyllä aikavälillä. Se on tulkinta toteutuksista, ei todiste osallistujan henkilöllisyydestä tai tulevasta käännöksestä.
Tilin saldo: Tilin kirjanpitoarvo, joka yleensä heijastaa kirjattuja transaktioita, talletuksia, nostoja ja toteutuneita tuloksia nykyisen kelluvan voiton tai tappion sijaan. Alustojen käytännöt ja futuurien selvitys voivat poiketa; erota saldo equitystä ja käytettävissä olevasta käteisestä. MetaTrader-tilin kentät
Akkumulaatio: Position rakentaminen ajan myötä. Pelkkä sivuttain liikkuva kaavio ei voi osoittaa, että informoidut osallistujat ostavat tai että breakout seuraa.
Aktivointimaksu: Maksu, jota jotkin retail-prop-ohjelmat perivät, kun aloitetaan myöhempi tilivaihe. Määrä, toistuvuus ja se, onko vaihe simuloitu vai live, riippuvat ohjelmasta.
Algoritmi (algo): Määritelty menettely tai sääntöjoukko. Kaupankäynnissä se voi tuottaa signaaleja, mitoittaa positioita tai toteuttaa toimeksiantoja; algoritmi ei välttämättä ole täysin automatisoitu tai kannattava.
API (sovellusohjelmointirajapinta): Joukko protokollia, joiden avulla kaupankäyntiohjelmisto voi kommunikoida ohjelmallisesti välittäjien, pörssien tai datantarjoajien kanssa. Käytetään automatisoituun kaupankäyntiin ja mukautettuihin integraatioihin.
Myyntikurssi: Tarjottu myyntihinta; paras näytetty ask on noteeratun markkinan alin tarjous. Markkinoitava osto voi toteutua siellä tai muihin saatavilla oleviin hintoihin reitityksestä, määrästä ja muuttuvista noteerauksista riippuen. FINRA:n toimeksiantotyypit
At the Money (ATM) (toteutushinta lähellä kohde-etuuden hintaa): Optio, jonka toteutushinta on yhtä suuri tai lähellä kohde-etuuden relevanttia hintaa. Jotkin käytännöt käyttävät spotin sijaan termiinihintaa; ATM ei ole yleinen synonyymi breakeven-kaupalle.
Keskihinnan alentaminen: Long-position lisääminen alemmilla hinnoilla, mikä laskee sen keskimääräistä sisäänmenohintaa ennen kuluja. Suurempi määrä kasvattaa altistusta ja voi suurentaa myöhempiä tappioita.
Keskimääräinen todellinen vaihteluväli (ATR): True range -arvon keskiarvo valitulla ikkunalla alustan tasoitusmenetelmää käyttäen. Se kuvaa viimeaikaista vaihteluväliä hintayksiköissä, eikä takaa tulevaa vaihteluväliä tai sopivaa stop-etäisyyttä.
Keskihinnan nostaminen: Long-position lisääminen korkeammilla hinnoilla, mikä nostaa keskimääräistä sisäänmenohintaa ennen kuluja. Se kasvattaa altistusta; kokonaisposition kannattavuus riippuu kaikista sisäänmenoista ja kuluista.
B
Historiadatan täyttö: Historiallinen data, joka ladataan kaavioon, kun yhdistät ensimmäisen kerran datasyötteeseen tai vaihdat aikaväliä. Backfillin laatu vaihtelee tarjoajittain.
Backtestaus: Määriteltyjen kaupankäyntisääntöjen soveltaminen historialliseen dataan simulaatiomallilla. Se arvioi tuloksia oman datansa, ajoituksensa, toteutumisensa ja kulujensa oletuksilla sen sijaan, että osoittaisi, mitä live-tili olisi ansainnut. TradingView-simulaatiodokumentaatio
Backwardation (lähierän futuurit kalliimpia kuin kauempien): Futuurimarkkinan tila, jossa lähemmät sopimukset käyvät korkeammalla hinnalla kuin pidemmän aikavälin sopimukset. Contangon vastakohta. Yleinen hyödykemarkkinoilla tarjonnan puutteissa.
Pylväsdiagrammi: Hintakaavio, joka näyttää kunkin jakson avaus-, ylin, alin ja päätöshinnan (OHLC) pystypalkkina, jossa on vaakasuorat lovet. Vaihtoehto kynttiläkaavioille.
Basis (spot- ja futuurihinnan ero): Noteerattu ero toisiinsa liittyvien käteis- ja futuurihintojen välillä; tarkista etumerkkikäytäntö, hyödykkeen laatu ja sijainti. Läheneminen toimituksen lähellä riippuu sopimuksesta ja toimituskelpoisesta hyödykkeestä, eikä se takaa, että jokainen noteerattu basis saavuttaa nollan.
Karhumarkkinat: Jatkuva hintojen laskukausi, yleisesti määritelty 20%+ laskuksi viimeisistä huipuista. Bull-markkinan vastakohta.
Karhuloukku: Jälkikäteen annettu kuvaus liikkeestä referenssitason alapuolelle ja sitä seuraavasta nousukäännöksestä. Kuvio ei osoita, että joku olisi tarkoituksella houkutellut shorttaajia.
Ostokurssi: Noteerattu ostohinta; paras näytetty bid on noteeratun markkinan korkein tarjous. Markkinoitava myynti voi toteutua siellä tai muihin saatavilla oleviin hintoihin määrästä ja markkinaolosuhteista riippuen.
Tilin räjähtäminen / räjähtänyt tili: Epämuodollinen ilmaus vakavalle tilin menetykselle tai ohjelmatilin päättämiselle sääntörikkomuksen jälkeen. Epäonnistunut simuloitu arviointi eroaa henkilökohtaisesta välitystilistä, joka menettää koko arvonsa.
Bollingerin nauhat: Liukuvan keskiarvon ympärille asetetut kaistat, jotka käyttävät valittua liukuvan keskihajonnan kerrointa. Kosketus tai rikkoontuminen kuvaa sijaintia suhteessa näihin asetuksiin, ei taattua käännöstä.
Nollatulos: Tulos, jossa nettovoitto tai -tappio on nolla laskelmaan sisällytettyjen kulujen jälkeen. Entry-hintaan asetettu stop ei takaa breakeveniä palkkioiden, rahoituskustannusten ja slippagen jälkeen.
Läpimurto: Kun hinta liikkuu päättäväisesti määritellyn tuki- tai vastustason ulkopuolelle. Breakout-kauppiaat tulevat kauppaan, kun hinta rikkoo nämä keskeiset tasot.
Härkämarkkinat: Jatkuva hintojen nousukausi. Bear-markkinan vastakohta.
Härkäloukku: Jälkikäteen annettu kuvaus liikkeestä referenssitason yläpuolelle ja sitä seuraavasta laskukäännöksestä. Se ei todista tahallista harhautusta eikä ennusta seuraavaa esiintymää.
Ostovoima: Tilikohtainen arvio lisäpositioista, jotka ovat sallittuja nykyisten marginaali- ja riskisääntöjen puitteissa. Se vaihtelee instrumentin ja olemassa olevien altistusten mukaan, eikä se ole turvallisesti hävittävissä oleva määrä.
Dipin ostaminen: Ostaminen hintalaskun jälkeen nousun odotuksessa. Lasku voi jatkua; ilmaus ei määrittele täydellistä sisäänmeno-, mitoitus- tai poistumissääntöä.
C
Osto-optio: Optio, joka antaa haltijalleen oikeuden, joka liittyy kohde-etuuden ostamiseen toteutushinnalla, toteutustyylin ja selvitysehdot huomioiden. Kohde-etuuden nousu ei takaa voittoa preemion, aika-arvon ja kulujen jälkeen. FINRA:n optioiden yleiskatsaus
Kynttilädiagrammi: Kaavio, joka esittää kunkin intervallin avaus-, ylin, alin ja päätöshinnan. Rungon värit ovat mukautettavissa, ja samanlaiset kynttilät voivat kätkeä erilaisia hinnan kulkuja intervallin sisällä.
Pääoma: Resurssit, jotka on sitoutettu toimintaan tai jotka ovat käytettävissä tappioiden kantamiseen. Simuloidun ohjelman näyttämä nimellissaldo ei välttämättä ole osallistujan omistamaa tai käytettävissään olevaa rahaa.
Carry trade: Positio, jonka tarkoitus on ansaita rahoitus- tai tuottodifferenssi, esimerkiksi lainaamalla yhtä valuuttaa toisen pitämiseksi. Valuuttakurssiliikkeet, rahoituskustannukset ja likvidointi voivat ylittää carryn.
CEX (keskitetty pörssi): Keskitetyn organisaation ylläpitämä kaupankäyntipaikka, jota käytetään tavallisesti kuvaamaan kryptovaluutta-alustoja. Säilytysjärjestelyt, tuotekohtaiset oikeudet ja sääntelyasema edellyttävät yhteisökohtaisia tarkistuksia.
Kanava: Kaksi suurin piirtein yhdensuuntaista viitelinjaa hintaliikkeen ympärillä. Nouseva tai laskeva kanava kuvaa valittua historiallista kuviota; hinnan ei tarvitse pysyä viivojen välissä.
Kurssikuvio: Nimetty historiallisten hintojen muodostelma, jota käytetään kaupankäyntihypoteesin muodostamiseen. Tunnistettava muoto ei itsessään osoita ennustearvoa.
Markkinakatkaisija: Kaupankäynnin keskeytys tai siihen liittyvä ohjaus, joka laukeaa markkinapaikkakohtaisten sääntöjen mukaan. Kynnykset, kesto ja vaikutuksen alaiset instrumentit vaihtelevat; keskeytys ei takaa siistejä hintoja kaupankäynnin jatkuessa.
CL (raakaöljyfutuurit): NYMEX WTI Light Sweet Crude Oil -futuurisopimus, jonka sopimuskoko on 1,000 barrelia. Siinä on fyysisen toimituksen ehdot; varmista valittu erääntyminen ja välittäjän closeout-vaatimukset. CME WTI -spesifikaatiot
Clearing (kaupan jälkeinen selvitys ja riskienhallinta): Kaupankäynnin jälkeiset prosessit, joissa vahvistetaan ja hallitaan velvoitteita, mukaan lukien netotus ja riskienhallinta. Keskusvastapuoli asettuu osapuoleksi selvittämiinsä kauppoihin; kaikki transaktiot eivät ole keskusvastapuolen selvittämiä.
CME Group: Pörssiryhmä, jonka markkinoihin kuuluvat CME, CBOT, NYMEX ja COMEX. Ryhmä, sen yksittäiset pörssit ja sen selvitysorganisaatio ovat erillisiä käsitteitä.
Co-location (palvelinten sijoittaminen lähelle pörssin kauppajärjestelmää): Kaupankäyntipalvelimien sijoittaminen fyysisesti lähelle pörssien matching engine -järjestelmiä latenssin minimoimiseksi. Suurtaajuus- ja institutionaaliset kauppiaat käyttävät sitä nopeusetuihin.
Palkkiot: Välittäjän tai muun välikäden transaktiomaksut. Erota palkkiot pörssi-, selvitys-, sääntely-, data- ja alustamaksuista; hinnat riippuvat sopimuksesta, tilistä ja kulloisestakin hinnastosta.
COT-raportti: CFTC:n positioreportit, joita kutsutaan yleisesti nimellä Commitments of Traders. Legacy-, Disaggregated- ja Traders in Financial Futures -raportit käyttävät eri kauppiasluokkia; julkaisu- ja positiointipäivämäärät eivät ole sama asia. CFTC:n raporttien määritelmät
Vahvistus: Lisähavainto, joka on yhdenmukainen kaupankäyntihypoteesin kanssa. Sen arvo on testattava; kaksi indikaattoria, jotka reagoivat samaan syötteeseen, eivät välttämättä ole riippumatonta näyttöä.
Johdonmukaisuussääntö: Ohjelmakohtainen testi siitä, miten tulokset tai aktiviteetti jakautuvat päivien tai kauppojen kesken. Paras päivä -osuus on yksi versio; kynnykset, laskentajaksot ja seuraukset vaihtelevat.
Konsolidointi: Kuvaus hintojen liikkumisesta suhteellisen suppealla vaihteluvälillä valitulla aikavälillä. Se ei määrittele seuraavan liikkeen suuntaa tai ajoitusta.
Contango (nouseva futuurikäyrä, kauemmat erääntymiset kalliimpia): Ylöspäin kalteva futuurikäyrä, jossa myöhemmät erääntymiset käyvät korkeammalla kuin lähemmät erääntymiset tehtävässä vertailussa. Käyrän muoto voi muuttua, eikä se ole taattu normaali tila jokaisella markkinalla.
Sopimus: Sopimus, joka määrittelee oikeudet ja velvoitteet. Futuurisopimus määrittelee ehdot, kuten kohde-etuuden viitteen, kertoimen, erääntymisen ja käteis- tai fyysisen selvityksen.
Korrelaatio: Tilastollinen yhteysmitta, joka lasketaan usein tuottosarjojen välillä. Määritä menetelmä ja otosjakso; korrelaatio voi muuttua, eikä se merkitse kausaliteettia.
CPI (kuluttajahintaindeksi): Indeksi, joka mittaa kuluttajien maksamien hintojen muutoksia määritellyssä korissa tilastoviranomaisen menetelmän mukaisesti. Maa, sarja, julkaisukalenteri ja tarkistukset ovat merkityksellisiä; julkaisu ei takaa tiettyä markkinareaktiota.
CQG: Markkinadata- ja kaupankäyntiteknologian tarjoaja. Pääsy, tuetut yhteydet ja tilin käyttöoikeudet riippuvat valitusta välittäjästä ja tuotteesta.
Luottospread: Optioissa yhdistelmä, joka avataan nettopreemion saamiseksi; vertikaalinen credit spread käyttää samantyyppisiä ja samaan erääntymiseen kuuluvia optioita eri toteutushinnoilla. Sen mallinnettu tuotto eroaa operatiivisesta altistuksesta, jonka assignment tai epätäydellinen positio voi luoda. Joukkolainoissa credit spreadilla on erillinen tuottomerkitys. OIC:n assignment-opas
Kumulatiivinen delta: Valitulla aikavälillä ostajalähtöiseksi luokitellun volyymin miinus myyjälähtöiseksi luokitellun volyymin juokseva summa. Jokaisella toteutuksella on molemmat puolet; luokittelu ei kerro, kuka hallitsee markkinaa.
Kuppi ja kahva: Kaaviokuvio, jota kuvataan pyöristyneenä laskuna ja nousuna, jota seuraa pienempi konsolidaatio. Myöhempi breakout on ehto, jota jotkin menetelmät edellyttävät, ei väistämätön lopputulos.
Valuuttakorrelaatio: Valuuttaparien tuottojen mitattu yhteys tietyssä otoksessa. Yhteiset valuutat voivat vaikuttaa suhteeseen, mutta sen suuruus ja etumerkki eivät ole pysyvästi kiinteät.
Käyränsovitus: Sellaisten sääntöjen tai parametrien valinta, jotka sopivat historialliseen otokseen tiukasti ja voivat kuvastaa kohinaa kestävän yhteyden sijaan. Heikko tuleva suoriutuminen on riski, ei looginen varmuus jokaiselle sovitetulle mallille.
D
Päivittäinen tappioraja: Ohjelma- tai tilikohtainen tappioraja määritellyn kaupankäyntipäivän aikana. Saldon/equityn käsittely, palkkiot, resetin aikavyöhyke ja se, keskeyttääkö vai päättääkö rikkomus pääsyn, on tarkistettava varsinaisista säännöistä.
Dark pool: Kaupankäyntipaikka tai -järjestelmä, jossa ennen kauppaa esitetty kiinnostus ei ole julkisesti näkyvissä samalla tavalla kuin julkisessa orderikirjassa. Se ei välttämättä ole rekisteröity pörssi, eikä näyttämättömyys poista kaikkia raportointi- tai sääntelyvelvoitteita.
Päiväkauppa / päiväkaupankäynti: Altistuksen avaaminen ja sulkeminen kaupankäyntipäivän sisällä asiaankuuluvan määritelmän mukaan. Istunnot voivat ylittää kalenteripäivien rajat, ja sääntelymääritelmät sekä tilikohtaiset rajoitukset riippuvat tuotteesta ja lainkäyttöalueesta.
Kuolleen kissan pomppu: Lyhyt elpyminen laskevassa markkinassa ennen kuin laskutrendi jatkuu. Nimi tulee siitä, että "jopa kuollut kissa pomppaa, jos se pudotetaan tarpeeksi korkealta."
DeFi (hajautettu rahoitus): Rahoitussovellukset, jotka käyttävät lohkoketjupohjaisia protokollia ja älysopimuksia. Hajautettu-nimike ei poista hallintoon, ylläpitäjään, oraakkeliin, käyttöliittymään tai säilytykseen liittyviä riippuvuuksia.
Toimitus: Sopimuksen fyysisen toimituksen velvoitteiden täyttäminen sen sääntöjen mukaisesti. Monet futuurit ovat fyysisesti toimitettavia, vaikka retail-kauppiaat tavallisesti sulkevat positiot ennen toimitusta; position sulkeminen ei ole sama asia kuin käteisselvitys.
Delta (optiot): Optioarvon mallipohjainen herkkyys kohde-etuuden pienelle muutokselle, kun muut syötteet pidetään vakioina. Tavallisilla pitkillä vanilla-osto-optioilla on yleensä positiivinen delta ja myyntioptioilla negatiivinen delta; position etumerkki, malli ja raportointiyksiköt ovat merkityksellisiä.
Delta (order flow): Ostajalähtöinen volyymi miinus myyjälähtöinen volyymi syötteen tai alustan luokituksen mukaan. Positiivinen delta ei tarkoita, että kaupoista olisi puuttunut myyjiä, eikä takaa hinnan nousua. CME:n toimeksiantotoiminnallisuus
Demotili: Tili, joka simuloi kaupankäynnin tuloksia. Data voi olla live-, viivästettyä tai generoitua, ja täytöt voivat poiketa todellisesta toteutuksesta; tilaus- tai arviointimaksuihin voi silti liittyä oikeaa rahaa.
Markkinasyvyys (DOM): Käyttöliittymä, joka näyttää sen datasyötteen toimittaman markkinasyvyysdatan, usein toimeksiantojen syöttöön tarkoitetuilla säätimillä. Kattavuus voi jättää pois piilotetut toimeksiannot, markkinapaikat tai syvemmät tasot.
DEX (hajautettu pörssi): Kaupankäyntiprotokolla, joka käyttää tavallisesti älysopimuksia, orderikirjoja tai likviditeettipooleja. Noncustodial-toteutus ei poista älysopimuksiin, hallintoon tai käyttöliittymään liittyviä riskejä.
Distribuutio: Position vähentäminen tai siirtäminen ajan myötä; kaavioanalyysissä myös ehdotettu tulkinta vaihteluvälistä. Pelkkä kaavio ei todista informoitua myyntiä tai tulevaa laskua.
Divergenssi: Ero valitun hinnan ja indikaattorin käyttäytymisen välillä, kuten korkeampi hintahuippu ja matalampi indikaattorin huippu. Se on havainto, ei todiste välittömästä käännöksestä.
Kaksoispohja: Kaaviokuvio, jossa on kaksi likimääräistä pohjaa, joiden välissä on rebound. Jotkin menetelmät edellyttävät nousua välissä olevan huipun yläpuolelle; eikä muoto eikä kyseinen laukaisin takaa käännöstä.
Kaksoishuippu: Kaaviokuvio, jossa on kaksi likimääräistä huippua, joiden välissä on lasku. Jotkin menetelmät edellyttävät laskua välissä olevan pohjan alapuolelle; tulkinta pysyy epävarmana.
Drawdown (lasku aiemmasta huipusta): Lasku aiemmasta huipusta määritellyssä tili- tai tuottomittarissa. Hypoteettinen lasku $50,000:sta $45,000:een on $5,000 eli 10%; kassavirrat ja saldo- vs. equity-käytännöt vaikuttavat tililaskelmiin.
Drawdown, EOD (päivän loppu): Trailing-kynnysmenetelmä, jonka viite tai alaraja lasketaan uudelleen määritellyssä päivän päätöksessä. Rikkomusten valvonta voi silti tapahtua päivänsisäisesti; EOD ei tarkoita, että päivänsisäiset tappiot jätetään huomiotta.
Drawdown, päivänsisäinen: Kynnysmenetelmä, joka voi päivittää high-water-viitettään istunnon aikana, joskus käyttäen realisoimatonta equityä. Viitearvot, stop-trailing-tasot ja rikkomissäännöt ovat ohjelmakohtaisia.
Drawdown, staattinen: Tappioiden alaraja, joka asetetaan kiinteän viitteen säännöillä sen sijaan, että seuraisi jatkuvasti uusia voittoja. Nostot, resetit tai muut sopimustapahtumat voivat silti vaikuttaa sovellettavaan rajaan.
Drawdown, liukuva: Tappiokynnys, joka seuraa määriteltyä high-water-viitettä ohjelman sääntöjen mukaan. Se voi käyttää saldoa tai equityä, päivittyä eri aikoina ja lopettaa seuraamisen määritellyllä tasolla.
Drawdown-puskuri: Ero rikkomusten valvontaan käytetyn arvon ja sovellettavan tappioalarajan välillä. Sisällytä asiaankuuluvat palkkiot ja avoin PnL; sääntö voi pitää alarajan koskettamista rikkomuksena.
E
EA (asiantuntija-avustaja): MetaTrader-ohjelma, joka voi analysoida tietoa tai automatisoida kaupankäyntitoimia. Käyttöoikeudet, tapahtumat ja toteutus määräävät, mitä se todella tekee; se eroaa kertaluonteisesta skriptistä.
Talouskalenteri: Aikataulu tulevista talousraporteista ja tapahtumista (CPI, NFP, FOMC, GDP jne.) aikoineen sekä toteutuneine/odotettuine arvoineen. Keskeinen viite uutisista tietoisille kauppiaille.
Edge (positiivinen odotettu nettotuotto määritellyin oletuksin): Ehdotettu positiivinen odotettu nettotulos määritellyillä oletuksilla. Todiste edgestä vaatii muutakin kuin korkean osumatarkkuuden, ja se pysyy epävarmana havaitun otoksen ulkopuolella.
Sisääntulo: Hinta ja hetki, jolloin avaat kaupankäyntiposition. Entry-kriteerit ovat erityisehdot, joiden on täytyttävä ennen kaupan ottamista.
EOD (päivän loppu): Kaupankäyntipäivän päätös. Monet prop-yritysten säännöt viittaavat EOD-drawdowniin ja positioiden sulkemisvaatimuksiin.
Oma pääoma: Markkina-arvoistettu tilin arvo, joka sisältää avoimien positioiden tulokset ja relevantit oikaisut. Saldo plus realisoimaton PnL on yksinkertaistettu esitys; hyvitykset, palkkiot, estetyt määrät ja selvityskäytännöt voivat muuttaa alustan kaavaa.
Pääomakäyrä: Tilin equityn tai strategian arvon aikasarja. Talletukset, nostot, arvostustiheys ja pois jätetyt avoimet tappiot voivat muuttaa sen ulkoasua; sileys yksin ei todista luotettavaa kannattavuutta.
Oman pääoman huippu: Korkein equity, joka on havaittu valitulla mittauskäytännöllä. Prop-sääntö voi käyttää eri high-water-viitettä tai päivitystiheyttä, joten sen alarajan ei tarvitse seurata tätä arvoa.
ES (E-mini S&P 500): CME E-mini S&P 500 -futuurit. Kerroin on $50 indeksipistettä kohden ja tavallinen outright-tick on 0.25 pistettä, arvoltaan $12.50 sopimusta kohden. CME:n sopimuksen faktakortti CME:n nykyisen indeksin FAQ
Arviointivaihe: Ohjelmavaihe, joka edellyttää määriteltyjä tavoitteita ja sääntöjen noudattamista, usein simulaatiossa. Läpäiseminen voi johtaa toiseen simuloituun vaiheeseen tai kelpoisuustarkasteluun eikä välittömään live-kaupankäyntiin.
Arviointimaksu: Maksu pääsystä ohjelman arviointiin, joka voi toistua tai jota voidaan täydentää reset- tai aktivointimaksuilla. Maksu ei takaa läpäisyä, hyvitystä tai palkkiota.
Pörssi: Organisoitu markkinapaikka, jota ohjaavat kaupankäynti- ja listautumissäännöt. CME, CBOT, NYMEX ja COMEX ovat CME Groupin yksittäisiä pörssejä; välittäjä tai ohjelmistoalusta on eri rooli.
Pörssinoteerattu rahasto (ETF): Rahasto, jonka osuuksilla käydään kauppaa pörssissä. Se voi seurata indeksiä tai olla aktiivisesti hoidettu; hajautus, vipu ja omistukset riippuvat kyseisestä rahastosta. SEC:n ETF-lausunto
Uupuminen: Kauppiaan tulkinta siitä, että liike menettää momenttiaan tai osallistumistaan. Hinta ja volyymi yksin eivät voi osoittaa, että kaikki mahdolliset ostajat tai myyjät ovat toimineet.
Kauppakohtainen odotusarvo: Arvioitu keskimääräinen tulos kauppaa kohden. Voitto/tappio-mallissa: voiton todennäköisyys kertaa keskimääräinen voitto miinus tappion todennäköisyys kertaa keskimääräinen tappio, kun kulut käsitellään johdonmukaisesti. Otosarviot eivät takaa tulevaa voittoa.
Odotusarvo (EV): Todennäköisyyspainotettu mahdollisten lopputulosten keskiarvo mallin mukaan. Positiivinen mallinnettu EV ei takaa voittoa äärellisessä otoksessa eikä todista, että todennäköisyydet ovat oikein.
Erääntyminen: Sopimuksessa määritelty option toteutusajan tai johdannaisen kaupankäynti-/sopimuskauden päättyminen. Viimeinen kaupankäynti-, toteutus-, toimitus- ja selvityspäivä voivat poiketa toisistaan; tarkista täsmällinen sopimus.
Aika-arvo: Option preemio, joka ylittää sisäisen arvon noteeratun käytännön mukaan. Aika, volatiliteetti, korot ja muut syötteet vaikuttavat siihen; noteerattu preemio ei välttämättä laske tasaisesti joka päivä.
F
Käyvän arvon gap (FVG): Kaavioanalyysin nimike, jota käytetään tavallisesti kuvaamaan kolmen kynttilän ei-päällekkäistä vyöhykettä. Se ei tarkoita, että kaupoissa oli vain ostajia tai vain myyjiä, todista käypää arvoa tai takaa, että hinta palaa.
Fibonacci-korjaus: Viitetasot, jotka piirretään valittujen hintapiikkien välille Fibonacci-analyysiin liittyvillä suhteilla. Yleisesti mukana oleva 50% taso ei ole Fibonacci-suhde; mikään taso ei takaa tukea tai vastusta.
Täyttö: Kun toimeksiantosi toteutuu onnistuneesti. "Sain täytön hintaan 4700.25" tarkoittaa, että kauppasi toteutui tähän hintaan.
Täytä tai peruuta (FOK): Toimeksianto, joka on toteutettava välittömästi ja kokonaan, tai se peruutetaan täydellisesti. Osittaiset täytöt eivät ole sallittuja.
FIX-protokolla (taloudellisen tiedon vaihto): Standardoitu viestintäprotokolla, jota käytetään kaupankäyntitietojen reaaliaikaiseen sähköiseen vaihtoon välittäjien, pörssien ja instituutioiden välillä.
Lippukuvio: Konsolidaatio terävän liikkeen jälkeen, jota kuvataan lipuksi tangon vieressä. Jatkuminen on kaupankäyntihypoteesi, ei väistämätön ratkaisu.
FOMC (liittovaltion avomarkkinakomitea): Federal Reserven komitea, joka ohjaa avomarkkinapolitiikkaa ja asettaa federal funds -koron tavoitevälin. Se ei suoraan aseta jokaista lainaus- tai markkinakorkoa. Federal Reserven politiikan yleiskatsaus
Footprint-kaavio: Toteutuneen volyymin näyttö, joka on ryhmitelty hinnan ja intervallin mukaan ja usein jaettu aggressiivisuusluokituksen mukaan. Kattavuus ja luokittelu riippuvat syötteestä ja alustasta.
FOMO (pelko paitsi jäämisestä): Ahdistus markkinaliikkeen seuraamisesta ilman positiota, mikä johtaa usein perässä hyppäämiseen huonoilla hinnoilla.
Forex (valuuttakauppa): Yhden valuutan kaupankäynti toista vastaan. Käteisvaluuttatransaktioilla, OTC-vipusopimuksilla ja pörssissä käytävillä valuuttajohdannaisilla on erilaiset rakenteet ja säännöt.
Termiinisopimus: Kahdenvälinen sopimus, joka määrittelee tulevan transaktion tai selvityksen ja joka tavallisesti neuvotellaan OTC:nä. Ehdot voivat olla mukautettuja, ja vakuus-, selvitys- ja vastapuolijärjestelyt vaihtelevat.
Lähin erääntymiskuukausi: Lähin listattu futuurierääntyminen käytetyn käytännön mukaan. Sen ei tarvitse olla aktiivisimmin vaihdettu tai sopiva sopimus pidettäväksi lähellä toimitusta.
Fundamenttianalyysi: Omaisuuserän sisäisen arvon analysointi talousdatan, tilinpäätösten, toimialatrendien ja makrotalousolosuhteiden perusteella. Vastakohta tekniselle analyysille.
Rahoitettu tili: Kaupallinen nimike, joka voi viitata simuloituun tiliin, jossa on ehdollisia todellisia palkkioita, tai todelliseen live-kaupankäyntitiliin. Sopimus – ei nimike tai näytetty nimellissaldo – määrittää järjestelyn. Topstep-ohjelman vaiheet Topstep-simuloidun tilin parametrit
Rahoitettu treidaaja: Osallistuja tilillä tai ohjelmassa, jota markkinoidaan rahoitettuna. Tämä ei itsessään todista live-markkinatoteutusta, näytetyn pääoman omistajuutta tai taattua maksua.
Rahoituskorko: Jaksottainen siirtomekanismi, jota jotkin ikuiset johdannaiset käyttävät vaikuttaakseen suhteeseensa viitehintaan. Positiiviset korot tarkoittavat yleensä, että longit maksavat shorteille, mutta laskenta, ajoitus ja ylärajat ovat markkinapaikkakohtaisia.
Futuurit: Standardoidut johdannaissopimukset, joilla on määritellyt selvitysvelvoitteet ja joilla käydään tavallisesti kauppaa pörssissä ja jotka selvitetään keskusvastapuolen kautta. Ne voivat toteutua käteisselvityksenä tai fyysisenä toimituksena, eivätkä ne edellytä kohde-etuuden suoraa omistamista.
G
Gamma (optiot): Mallipohjainen herkkyys, joka kuvaa, miten delta muuttuu kohde-etuuden hinnan pienestä muutoksesta, kun muut syötteet pidetään vakioina. Gamma vaihtelee moneynessin, ajan ja volatiliteetin mukaan; position määrä ja suunta vaikuttavat salkun altistukseen.
Aukko: Epäjatkuvuus havaittujen hintojen tai kaaviointervallien välillä. Kaaviogap voi heijastaa istuntoasetuksia tai puuttuvaa dataa, joten se ei aina todista, ettei kyseisellä vaihteluvälillä olisi käyty kauppaa missään.
Gas-maksu: Lohkoketjun transaktiokäsittelymaksu verkon sääntöjen mukaan. Maksut voivat sisältää validaattoreille maksettavia määriä ja poltettavia määriä; käytäntö vaihtelee verkkojen välillä.
GC (Gold Futures) – kultafutuurit: COMEX Gold -futuurisopimus, jonka koko on 100 troy unssia. Siinä on fyysisen toimituksen spesifikaatiot, ja se eroaa pienemmistä tai käteisselvitettävistä kultatuotteista. CME:n Gold-spesifikaatiot
Long-positioon asettuminen: Positiivisen altistuksen pitäminen, usein omaisuuserän tai johdannaisen ostamisen kautta. Hinnanliikkeen vaikutus riippuu instrumentista; long put on long optiossa, mutta sillä on yleensä negatiivinen altistus kohde-etuuden hinnalle.
Short-positioon asettuminen / lyhyeksi myynti: Negatiivisen altistuksen ottaminen, kuten osakkeiden lainaaminen ja myyminen tai futuurisopimuksen myyminen. Futuurien short-positiot eivät edellytä kohde-etuuden lainaamista; kulut ja mahdolliset tappiot riippuvat instrumentista.
Voimassa peruutukseen asti (GTC): Toimeksianto, jonka on tarkoitus pysyä voimassa nykyisen istunnon yli, kunnes se täyttyy tai peruutetaan, välittäjän tai markkinapaikan voimassaolorajojen ja muiden peruutustapahtumien mukaisesti. Se ei välttämättä ole voimassa toistaiseksi.
Kreikkalaiset: Mallipohjaiset herkkyydet, joilla kuvataan johdannaisten altistuksia, mukaan lukien delta, gamma, theta, vega ja rho. Ne ovat paikallisia approksimaatioita, joihin liittyy raportointikäytäntöjä, eivätkä takuita tulevasta hinnanmuutoksesta. OIC:n option Greeks
Jauhanta: Hidas ja tasainen hinnanliike yhteen suuntaan ilman jyrkkiä korjausliikkeitä. Kuvaa myös kurinalaisen kauppiaan päivittäistä rutiinia.
H
Harmoniset kuviot: Edistyneet kaaviokuviot (Gartley, Butterfly, Bat, Crab), jotka määritellään tarkkojen Fibonacci-suhteiden avulla swing-pisteiden välillä. Käytetään mahdollisten käännösalueiden tunnistamiseen.
Pää ja hartiat -kuvio: Laskeva käännöskuvio, jossa on kolme huippua ja jossa keskimmäinen huippu (pää) on korkein ja sitä reunustavat kaksi alempaa huippua (olkapäät). Murtuminen kaulalinjan alapuolelle antaa signaalin mahdollisesta laskutrendistä.
Lämpökartta: Visuaalinen esitys, jossa värin voimakkuudella näytetään suhteellinen vahvuus tai heikkous useiden instrumenttien, sektoreiden tai hintatasojen välillä samanaikaisesti.
Suojaus: Altistuksen ottaminen tarkoituksena kompensoida määriteltyä riskiä. Suoja voi olla epätäydellinen basiksen, määrän, ajoituksen tai tuote-erojen vuoksi ja voi tuoda kuluja ja muita riskejä.
Piilevä divergenssi: Nimetty hinta/indikaattorikuvio, kuten korkeampi hinnan pohja ja sitä vastaava matalampi oskillaattorin pohja. Jotkin menetelmät tulkitsevat sen jatkumiseksi; tämä tulkinta ei ole taattu lopputulos.
Suurtaajuuskaupankäynti (HFT): Automatisoitu kaupankäynti, joka nojaa voimakkaasti nopeaan datankäsittelyyn ja toimeksiantoaktiviteettiin. Nopeus ja viestinopeudet vaihtelevat, ja sen vaikutukset markkinaolosuhteisiin voivat olla merkityksellisiä muille osallistujille.
Pitoaika: Aika, jonka positio pidetään avoinna sisäänmenosta poistumiseen. Scalpaajat pitävät sekunneista minuutteihin; swing-kauppiaat pitävät päivistä viikkoihin.
I
Jäävuoritoimeksianto: Toimeksianto, joka näyttää vain osan kokonaismäärästään ja jonka täydentämistä ohjaavat markkinapaikan tai alustan säännöt. Näkyvä määrä ei tunnista omistajaa eikä paljasta kaikkea jäljellä olevaa likviditeettiä.
Impermanent loss (tilapäinen tappio): Ero likviditeettipooliposition arvon ja määritellyn hold-the-assets-vertailuarvon välillä, kun suhteelliset token-hinnat muuttuvat, ennen palkkioita tai niiden kanssa spesifikaation mukaan. Vaje voi olla olemassa ennen nostoa eikä sen tarvitse peruuntua; nimi ei tarkoita, että tappio olisi vaaraton tai väliaikainen. Uniswapin likviditeettiriskit
Implisiittinen volatiliteetti (IV): Volatiliteettisyöte, joka johdetaan option hinnasta hinnoittelumallilla. Se heijastaa riskin markkinahinnoittelua sekä odotuksia, eikä sen tarvitse vastata myöhempää toteutunutta volatiliteettia.
Indikaattori: Laskettu mittari, joka käyttää syötteinä esimerkiksi hintoja, volyymia tai muuta dataa. Asetukset ja syötteet määräävät, mitä se mittaa; a label such as overbought does not prove mispricing. esimerkiksi yliostetuksi leimaaminen ei todista väärää hinnoittelua.
Inside bar (sisäinen kynttilä): Kynttilä, jonka ylin–alin-vaihteluväli on edellisen kynttilän vaihteluvälin sisällä valitun yhtäläisyyskäytännön mukaan. Se kuvaa havaittua vaihteluväliä, ei tulevan breakoutin ajoitusta tai suuntaa.
Korkoero: Määriteltyjen korkojen välinen ero. Sovita valuutta, maturiteetti ja luottopohja; ohjauskoron ero ei automaattisesti ole se carry, jonka retail-välittäjä maksaa.
Päivänsisäinen: Yhden kaupankäynti-istunnon sisällä. "Intraday-kauppias" avaa ja sulkee kaikki positionsa saman kaupankäyntipäivän aikana.
Sisäinen arvo: Tavalliselle call-optiolle max(kohde-etuuden hinta miinus toteutushinta, 0); put-optiolle max(toteutushinta miinus kohde-etuuden hinta, 0), ennen sopimuskerrointa. Se eroaa kokonaispreemiosta.
Iron condor: Optioyhdistelmä, joka tavallisesti muodostetaan put credit spreadistä ja call credit spreadistä samalla erääntymisellä. Sen määritelty loppuhetken tuottoprofiili olettaa aiottujen jalkojen pysyvän paikallaan; assignment ja toteutus voivat luoda lisäoperatiivista altistusta.
Saarireversaali: Kaaviokuvio, jossa kynttiläryhmä eristyy gapilla molemmilta puolilta ja muodostaa "saaren." Laskeva island reversal jättää gapin ylös ja sitten alas; nouseva island reversal jättää gapin alas ja sitten ylös.
J
Kaupankäyntipäiväkirja: Kirjanpito päätöksistä, toimeksiannoista, toteutuksista ja kontekstista. Se voi tukea arviointia ja virheiden havaitsemista, mutta päiväkirjan pitäminen ei osoita tuottojen parantumista.
K
Kelly-kriteeri: Position mitoituksen kehys, joka maksimoi odotetun logaritmisen varallisuuden määritellyssä todennäköisyysmallissa. Arviointivirhe ja muuttuvat lopputulokset voivat tehdä täysimallin allokaatioista vaarallisia; se ei ole yleinen suositeltu riskiprosentti. Kellyn alkuperäinen artikkeli
Avaintaso: Hintaviite, joka valitaan aiemman käyttäytymisen perusteella, kuten istunnon huippu tai toistuva käännekohta. Sen tuleva merkitys on hypoteesi, ei vakiintunut este.
Putoavan puukon nappaaminen: Instrumentin ostaminen jyrkän laskun aikana toivoen tarkkaa pohjan ajoittamista. Korkea riski, koska lasku voi jatkua.
L
Latenssi: Viive määriteltyjen tapahtumien välillä, kuten toimeksiannon lähettämisen ja kuittauksen vastaanottamisen välillä. Verkon edestakainen viive, noteerauksen ikä ja toteutusviive eroavat toisistaan; matala latenssi ei takaa täyttöä.
Vipu: Taloudellinen altistus, joka on suurempi kuin sitä tukeva pääoma. Hypoteettinen $10,000 lineaarinen altistus, jota tukee $1,000 equity, on 10:1; johdannaisvipu ei välttämättä edellytä jäljellä olevan määrän lainaamista.
Limit down (hinnan alaraja): Alin hintaraja markkinapaikan hintarajasääntöjen mukaan. Sen saavuttaminen voi rajoittaa toteutettavia hintoja tai laukaista keskeytyksen sopimuksesta ja istunnosta riippuen; yleistä koko päivän keskeytystä ei pidä olettaa.
Limit-toimeksianto: Toimeksianto ostaa määritellyllä hinnalla tai alemmalla tai myydä kyseisellä hinnalla tai korkeammalla. Se voi toteutua välittömästi, jos se on markkinoitava, jäädä täyttymättä tai täyttyä osittain; rajan koskettaminen ei takaa toteutusta.
Limit up (hinnan yläraja): Ylin hintaraja markkinapaikan sääntöjen mukaan. Sovellettavat rajat ja se, keskeytyykö kaupankäynti vai jatkuuko se kaistan sisällä, riippuvat tuotteesta ja istunnosta.
Likvidointi: Position sulkeminen tai luovuttaminen. Pakkolikvidointi voi tapahtua välittäjän tai ohjelman sääntöjen nojalla marginaalin, riskin, erääntymisen tai muiden syiden vuoksi, mahdollisesti ilman ennakkoilmoitusta.
Likviditeetti: Kyky toteuttaa määritelty määrä kohtuullisin kustannuksin ja hinnanvaikutuksin. Spreadit, syvyys ja palautumiskyky vaihtelevat ajan myötä; likvidin markkinan nimike ei takaa välitöntä täyttöä.
Likviditeettipooli: Protokollalle toimitettuja omaisuuseriä toimintoja, kuten automatisoitua markkinatakausta, varten. Palkkiotuotto on ehdollista ja se on arvioitava yhdessä hintapoikkeaman, sopimusriskien ja muiden riskien kanssa.
Live-tili: Tili, jota käytetään todellisiin rahoituspositioihin tai transaktioihin simuloitujen toteutusten sijaan. Pääoman omistajuus, oikeushenkilö ja tiliehdot ovat edelleen erillisiä kysymyksiä.
Pitkä positio: Katso "Going Long."
Tappion kaihtaminen: Käyttäytymistieteellinen käsite, joka kuvaa suhteettoman suurta herkkyyttä tappioille verrattuna vastaaviin voittoihin joissakin päätöstilanteissa. Se ei diagnosoi yksilöä eikä selitä jokaista tappiollista kauppaa.
Lotti: Instrumentille käytetty määräkäytäntö. Tavallisessa retail-forex-terminologiassa standard lot on 100,000 perusvaluutan yksikköä, mutta sopimus- ja välittäjäspesifikaatiot määräävät todellisen yksikön.
Alhainen float: Suhteellisen pieni määrä osakkeita, jotka ovat julkisen kaupankäynnin saatavilla datantarjoajan määritelmän mukaan. Se voi vaikuttaa likviditeetti- ja volatiliteettiriskeihin, mutta ei määrää tulevaa hinnanliikettä.
M
MACD (liukuvien keskiarvojen konvergenssi-divergenssi): Suosittu trendiä seuraava indikaattori, joka näyttää kahden eksponentiaalisen liukuvan keskiarvon välisen suhteen. Käytetään momentin ja mahdollisten trendimuutosten tunnistamiseen.
Marginaali: Vakuus tai equity, jota tilin säännöt edellyttävät. Futuurimarginaali on suorituskykyä turvaava vakuus, kun taas arvopaperimarginaali voi sisältää lainaamista; määrät vaihtelevat tuotteen, position, välittäjän ja markkinaolosuhteiden mukaan. CME:n marginaaliselitys
Marginaalikutsu: Ilmoitus tai vaatimus marginaalivajeen korjaamisesta. Yrityksillä voi olla likvidointioikeuksia ilman, että ne ensin antavat margin callin tai odotusajan; lue tilisopimus. FINRA:n margin callit
Markkinasyvyys: Näytetyt määrät hintatasoilla tietyn syötteen kattavuuden sisällä. Se voi jättää pois piilotetun likviditeetin, muut markkinapaikat tai toimitetun vaihteluvälin ulkopuoliset hinnat.
Kaupankäyntiajat: Istunnot, joiden aikana tietty tuote voi käydä kauppaa. Tarkista pörssin ja välittäjän kalenterista huoltotauot, lomat, aikavyöhykkeet ja kesäaikavaikutukset.
Markkinatakaaja: Osallistuja, joka noteeraa osto- ja myyntikiinnostusta, joskus markkinapaikan velvoitteiden alaisena. Spreadit ovat mahdollinen tulonlähde, eivät taattu voitto varastoinnin ja haitallisen valikoitumisen riskin jälkeen.
Päätöskurssiin toteutettava toimeksianto (MOC): Toimeksianto, joka on tarkoitettu toteutettavaksi markkinapaikan virallisessa päätösprosessissa, usein päätöshuutokaupassa. Lähettämis-, peruutus- ja toteutussäännöt ovat markkinapaikkakohtaisia.
Markkinatoimeksianto: Toimeksianto, joka priorisoi toteutuksen saatavilla oleviin hintoihin. Se ei takaa tiettyä hintaa, välitöntä valmistumista tai toteutusta keskeytyksen, hylkäämisen tai likviditeetin puutteen aikana.
Markkinarakenne: Kaavioanalyysissä trendien, vaihteluvälien ja swingien järjestely. Markkinasuunnittelussa termi kattaa myös markkinapaikat, osallistujat ja kaupankäyntisäännöt; täsmennä, mitä merkitystä tarkoitetaan.
Suurin epäedullinen poikkeama (MAE): Kaupan epäedullisin markkina-arvoistettu liike, mitattuna sisäänmenosta määritellyin hinta- ja kulukäytännöin. Historiallinen MAE voi tukea tutkimusta, mutta ei vahvista optimaalista tulevaa stoppia.
Maksimidrawdown: Suurin havaittu huipusta pohjaan -lasku määritellyssä arvosarjassa. Ohjelman sallima tappiokynnys on erillinen sopimusehto, joka voi käyttää erilaisia mittauksia.
Suurin suotuisa poikkeama (MFE): Kaupan suotuisin markkina-arvoistettu liike valitulla mittauskäytännöllä. Se ei välttämättä ole toteutettavissa oleva voitto, joka olisi voitu saada.
Keskiarvoon paluu: Hypoteesi tai malli, jonka mukaan määritelty muuttuja pyrkii takaisin viitetasoa kohti. Hintojen ei tarvitse palata kiinteään historialliseen keskiarvoon, ja viite itsessään voi muuttua.
MES (Micro E-mini S&P 500): CME Micro E-mini S&P 500 -futuurit, joiden kerroin on $5 pistettä kohden ja tavallinen 0.25 pisteen outright-tick on arvoltaan $1.25. Pienempi koko kuin ES ei osoita soveltuvuutta tai rajoitettua tappiota.
Mikrofutuurit: Nimikkokäytäntö pienemmille futuurisopimuksille suhteessa määriteltyihin vastineisiinsa. Kertoimet ja selvityssäännöt on tarkistettava erikseen; kaikki micro-tuotteet eivät noudata samaa kokosuhdetta.
Mikrolotti: Tavallisessa retail-forex-terminologiassa 1,000 perusvaluutan yksikköä. Pip-arvo riippuu myös valuuttaparista, tilin valuutasta ja valuuttakurssista; pieni yksikkö ei poista vipuvaikutuksen riskiä.
Kaupankäyntipäivien vähimmäismäärä: Ohjelmavaatimus aktiivisuudesta määritellyllä määrällä kelpoisuusehdot täyttäviä päiviä. Arviointipäivillä, voitollisilla päivillä ja payout-päivillä voi olla erilaiset määritelmät ja kynnykset.
MNQ (Micro Nasdaq): CME Micro E-mini Nasdaq-100 -futuurit, joiden kerroin on $2 indeksipistettä kohden eli yksi kymmenesosa NQ:n kertoimesta. Niiden tavallinen outright-tick on 0.25 pistettä, arvoltaan $0.50.
Momentum (hinnanmuutosnopeus): Hinnanmuutoksen nopeus. Vahva momentum tarkoittaa, että hinta liikkuu nopeasti yhteen suuntaan. Momentum-kauppiaat tulevat kauppaan vallitsevan trendin suuntaisesti.
Monte Carlo -simulaatio: Toistuva otanta määritellystä mallista mahdollisten lopputulosten tutkimiseksi. Tulokset riippuvat jakauma- ja riippuvuusoletuksista, eivätkä ne voi tunnistaa kaikkia mahdollisia pahimman tapauksen tappioita.
Liukuva keskiarvo (MA): Indikaattori, joka tasoittaa hintadataa laskemalla keskihinnan määritetyltä ajanjaksolta. Yleisiä ovat 20-period, 50-period ja 200-period liukuvat keskiarvot.
Liukuvien keskiarvojen risteäminen: Tapahtuma, jossa yksi liukuva keskiarvo ylittää toisen. Termit, kuten golden cross, kuvaavat valittuja asetuksia; crossover ei itsessään ole todiste tulevasta kannattavasta suunnasta.
N
Katteeton optio: Kattamaton short-optiopositio, josta puuttuu asianmukainen kompensoiva omaisuuserä tai suojaava rakenne. Kattamattomilla osto-optioilla voi olla teoriassa rajaton tappio; vakuusvaatimukset eivät itsessään rajaa sopimuksellista riskiä.
NFP (maatalouden ulkopuoliset työpaikkaluvut): Yleinen lyhenne Yhdysvaltain maatalouden ulkopuolisten palkkasummien työllisyysdatasta BLS:n Employment Situation -julkaisussa. Käytä julkaistua julkaisukalenteria sen sijaan, että olettaisit sen tulevan aina ensimmäisenä perjantaina. BLS:n julkaisukalenteri
NinjaTrader: Brändi, joka tarjoaa futuurivälityksen ja kaupankäyntialustatuotteita, mukaan lukien työpöytäohjelmisto. Välittäjäpääsy, lisäosat ja prop-ohjelman yhteensopivuus edellyttävät ajantasaisia tilikohtaisia tarkistuksia.
Kohina: Vaihtelu, jota pidetään merkityksettömänä tietyssä mallissa tai tutkimuskysymyksessä. Havaittua hinnanliikettä ei voida varmuudella tunnistaa merkityksettömäksi pelkästään siksi, että se tapahtuu lyhyellä aikavälillä.
Nimellisarvo: Viitealtistus, joka lasketaan sopimushinnasta, kertoimesta ja määrästä soveltuvin osin. Hypoteettisesti yhden ES-sopimuksen, jonka hinta on 5,000, nimellisarvo on $250,000; tämä ei ole sen marginaalivaatimus tai täydellinen riskimitta.
NQ (E-mini Nasdaq-100): CME E-mini Nasdaq-100 -futuurit, joiden kerroin on $20 indeksipistettä kohden. Viite on Nasdaq-100, ei laajempi Nasdaq Composite.
Kaupankäyntikieltoalue: Ennalta määritelty aika, ehto tai hintavyöhyke, jolla kauppias välttää tarkoituksellisesti kauppojen ottamista. Yleisiä no-trade-zoneja ovat avauksen ensimmäiset 5 minuuttia tai merkittävien uutisjulkaisujen ympärillä olevat jaksot.
O
Avoin korko: Avoimet johdannaissopimukset, joita ei ole suljettu tai muuten mitätöity, laskettuna kerran kutakin yhdistettyä long–short-sopimusta kohden. Open interestin muutos ei osoita markkinasuuntaa tai trendin kestävyyttä.
Avoin positio: Kauppa, joka on avattu mutta jota ei ole vielä suljettu. Positiosi on "avoin" sisäänmenosta poistumiseen.
Order block: Kaavioanalyysin nimike vyöhykkeelle, joka valitaan tietyn menetelmän, kuten joidenkin ICT-tyylisten lähestymistapojen, mukaisesti. Pelkkä kynttiläkuvio ei voi vahvistaa institutionaalisia toimeksiantoja tai taata tulevaa reaktiota.
Toimeksiantovirta: Toimeksianto- ja toteutusaktiviteetti havaitulla markkinalla tai syötteessä. Analyysi voi luokitella transaktioita ja syvyyden muutoksia, mutta ei yleisesti voi paljastaa jokaisen osallistujan henkilöllisyyttä tai täydellistä aikomusta.
Toimeksiannon reititys: Polku ja päätökset, joilla toimeksianto lähetetään toteutuspaikkaan tai vastapuolelle. Reititys, riskitarkistukset ja markkinaolosuhteet voivat vaikuttaa lopputuloksiin; kaikki toimeksiannot eivät mene pörssiin.
Oskillaattori: Indikaattori, joka liikkuu viitteen ympärillä tai vaihteluvälin sisällä. Jotkin ovat rajattuja, kuten RSI; toisilla, kuten CCI:llä, ei ole kiinteitä numeerisia rajoja.
Yliostettu: Nimike indikaattorille tai hinnalle, joka täyttää valitun ylemmän ehdon kynnyksen, kuten RSI-asetuksen. Se ei todista, että omaisuuserä on yliarvostettu tai että sen on laskettava.
Ylivipuuttaminen: Altistus, joka arvioidaan liialliseksi suhteessa määriteltyyn riskibudjettiin tai taloudelliseen kapasiteettiin. Se voi suurentaa tappioita, mutta mikään yleinen suhdeluku tai tukematon syiden järjestys ei määrittele sitä.
Yön yli -positio: Kauppa, jota pidetään kaupankäynti-istunnon päättymisen yli seuraavaan päivään. Jotkin prop-yritykset kieltävät yön yli pidettävät positiot.
Ylimyyty: Nimike valitulle alemman ehdon kynnykselle indikaattorissa tai hintamittarissa. Se ei todista aliarvostusta eikä takaa reboundia.
Rahan ulkopuolella (OTM): Optiotermi. Call-optio on OTM, kun kohde-etuuden hinta on toteutushinnan alapuolella; put-optio on OTM, kun kohde-etuuden hinta on toteutushinnan yläpuolella. OTM-optioilla ei ole sisäistä arvoa.
P
Paperikauppa: Simuloitu kaupankäynti, jota käytetään harjoitteluun tai tutkimiseen. Toteutusoletukset voivat poiketa live-markkinoista, ja ohjelmisto- tai pääsymaksut voivat silti olla todellisia kuluja.
Voitonmaksu: Maksu ohjelmasta tai tililtä sen ehtojen mukaisesti. Retail-prop-palkkio voi perustua simuloituun suoriutumiseen eikä omistettujen live-kaupankäyntivoittojen nostamiseen; kelpoisuus- ja hyväksymisehdot ovat merkityksellisiä.
Voitonmaksusykli: Ohjelmassa määritelty jakso tai sekvenssi, joka liittyy maksun pyytämiseen. Sen alku, reset, kelpoisuuspäivät ja suhde consistency-testeihin vaihtelevat.
Viiri: Kaaviokuvio, jossa viitelinjat lähentyvät terävän liikkeen jälkeen. Jatkumistulkinta on testattava eikä sitä pidä olettaa.
Pip (valuuttakaupan hinnanmuutoksen yksikkö): Tavanomainen forex-hintayksikkö: usein 0.0001 monille valuuttapareille ja 0.01 jenimääräisille pareille. Murto-osan pip-noteeraukset tarkoittavat, ettei pipin tarvitse olla pienin saatavilla oleva askel.
Kaupankäyntialusta: Ohjelmisto esimerkiksi analyysia, datan näyttämistä tai toimeksiantojen syöttöä varten. Alusta ei automaattisesti ole välittäjä, ja tuetut instrumentit riippuvat sen yhteyksistä ja käyttöoikeuksista.
Hallintapiste (POC): Volyymiprofiilissa hintabin, jolla on suurin kirjattu volyymi valitussa otoksessa. Binin koko, syöte ja istuntoasetukset vaikuttavat siihen; se ei ole taattu hintamagneetti.
Positio: Tällä hetkellä pidetty kauppa (joko long tai short). Positiokokosi on omistamiesi sopimusten tai osakkeiden määrä.
Position mitoitus: Määrän valinta altistuksen ja määritellyn riskibudjetin perusteella. Lineaariselle positiolle stop-etäisyys kertaa pistekohtainen arvo kertaa määrä arvioi suunniteltua hinnanriskiä ennen kuluja ja epätäydellistä toteutusta.
Preemio (optiot): Hinta, jonka ostaja maksaa myyjälle optiosopimuksesta. Se koostuu sisäisestä arvosta ja ulkoisesta arvosta.
Price action (hinnanliike): Havaitun hintakäyttäytymisen analyysi, jossa usein korostetaan palkkeja, swingejä ja viitetasoja. Sitä voidaan käyttää muun datan tai indikaattoreiden kanssa, eikä se paljasta osallistujien motiiveja suoraan.
Voittokerroin: Bruttovoitot jaettuna bruttotappioiden absoluuttisella arvolla määritellyssä otoksessa. Kulujen käsittely on merkityksellistä; arvo yli yhden ennen kuluja ei todista netto- tai tulevaa kannattavuutta, ja otokset ilman tappioita tekevät suhdeluvusta määrittelemättömän tai merkityksettömän.
Voitonjako: Katso "Profit Split."
Voitonjako: Ilmoitettu jako kelpoisista tuloksista tai palkkioista osapuolten kesken. 80/20-kauppias/yritys-jako havainnollistaa 80% ja 20%, mutta lukujen ilmaisujärjestys, vähennykset, ylärajat ja kelpoisuus on luettava sopimuksesta.
Voittotavoite: Suunniteltu voiton poistumistaso tai ohjelman edellyttämä tuloskynnys. Tavoitteen saavuttaminen ei takaa toimeksiannon täyttöä, kaikkien sääntöjen läpäisemistä tai maksun saamista.
Prop-yritys: Katso "Proprietary Trading Firm."
Omaan lukuun kauppaa käyvä yritys (prop-yritys): Perinteisesti liiketoiminta, joka käy kauppaa omalla pääomallaan. Retail-arviointiliikkeet käyttävät nimikettä myös ohjelmista, joihin voi liittyä maksullista simulaatiota ja ehdollisia palkkioita; läpäiseminen ei automaattisesti luo live-pääoma-allokaatiota.
Psykologia (kaupankäyntipsykologia): Tutkimus siitä, miten huomio, uskomukset ja tunteet liittyvät kaupankäyntipäätöksiin. Psykologiset selitykset eivät korvaa strategian, kulujen ja markkinaolosuhteiden arviointia.
Korjausliike: Tilapäinen hinnanlasku käynnissä olevassa nousutrendissä (tai tilapäinen nousu laskutrendissä). Kauppiaat tulevat usein kauppaan pullbackeilla liittyäkseen vallitsevaan trendiin paremmilla hinnoilla.
Myyntioptio: Optio, joka antaa haltijalleen oikeuden, joka liittyy kohde-etuuden myymiseen toteutushinnalla, toteutustyylin ja selvitysehdot huomioiden. Kohde-etuuden lasku ei takaa voittoa preemion ja muiden hinnoitteluefektien jälkeen.
Pyramidointi: Olemassa olevan position lisääminen sen liikkuessa suotuisasti valitun mitoitussäännön mukaisesti. Myöhempien lisäysten ei tarvitse olla pienempiä, ja kokonaisriski voi kasvaa, ellei sitä hallita nimenomaisesti.
Q
Kvantitatiivinen kaupankäynti (Quant): Matemaattisten mallien, datan ja tilastollisten menetelmien käyttö kaupankäyntipäätösten kehittämiseen tai operointiin. Mallin valintaan ja toteutukseen liittyy silti inhimillisiä valintoja ja epävarmuutta.
Quantower: Kaupankäynti- ja analyysiohjelmisto, jonka ominaisuudet riippuvat yhteydestä. Varmista nykyinen välittäjä, syöte, lisensointi ja tilin käyttöoikeudet sen sijaan, että olettaisit yleisen prop-ohjelmatuen.
R
Vaihteluväli: Kynttilän, istunnon tai jakson ylimmän ja alimman hinnan erotus. "Inside range day" on päivä, jolloin hinta pysyi edellisen päivän ylimmän ja alimman hinnan sisällä.
Suhteellinen volyymi (RVOL): Volyymi verrattuna valittuun historialliseen vertailutasoon. Suhde 2 tarkoittaa kaksinkertaista vertailutasoa, mutta lookback, osittaisen istunnon oikaisu ja vuorokaudenajan käsittely riippuvat laskennasta.
Replikointi (Sim-Funded): Ohjelman nimike, joka joskus yhdistetään simuloituun kaupankäyntiin ja mahdollisiin todellisiin palkkioihin. Sim-funded ei ole standardoitu laillinen tilityyppi, ja replicationilla voi olla muita merkityksiä; lue varsinainen sopimus.
Nollaus: Arvioinnin tai tilivaiheen käynnistäminen uudelleen tarjoajan sääntöjen mukaisesti. Maksut, kelpoisuus ja se, onko se halvempi kuin uusi arviointi, on varmistettava valitulle ohjelmalle.
Vastustaso: Hintaviite, joka liittyy aiempiin pysähdyksiin tai käännöksiin. Se ei ole katto, jonka havaittava myyjien ylimäärä takaisi, koska jokainen toteutus sisältää ostajan ja myyjän.
Yksityissijoittaja: Yksityishenkilö, joka osallistuu institutionaalisen kaupankäyntiroolin ulkopuolella. Retail-arvioinnilla käyminen ei osoita omistajuutta prop-yrityksen mainostamasta pääomasta.
Korjausliike: Tilapäinen käännös vallitsevan trendin suunnassa. Mitataan usein Fibonacci-tasoilla (38.2%, 50%, 61.8%).
Kostokauppa: Impulsiivinen kaupankäynti tappion jälkeen yrityksenä saada menetetty raha nopeasti takaisin. Tuhoisaa, tunteiden eikä strategian ohjaamaa käyttäytymistä.
Tuotto-riski-suhde: Mahdollinen palkkio jaettuna määritellyllä suunnitellulla riskillä. Esimerkiksi $200 tavoite suhteessa $100 suunniteltuun tappioon on 2:1 ennen kuluja ja toteutuseroja.
Riskienhallinta: Järjestelmällinen prosessi kaupankäyntiriskien tunnistamiseksi, analysoimiseksi ja niihin vastaamiseksi. Sisältää position mitoituksen, stop-lossit, päivittäiset tappiorajat ja riski–tuotto-suhdetta koskevat säännöt.
Tuhoutumisriski: Mallinnettu todennäköisyys saavuttaa määritelty pääoman tai operatiivisen epäonnistumisen kynnys. Se riippuu oletetusta lopputulosten jakaumasta, riippuvuudesta, mitoituksesta ja kuluista; se ei ole pelkästä osumatarkkuudesta johdettu varmuus.
Riski-tuotto-suhde (RR): Mahdollisesti monitulkintainen nimike: jotkut kirjoittajat ilmoittavat riski:tuotto ja toiset tuotto:riski. Ilmoita määrät nimenomaisesti; $100 suunniteltu riski $200 mahdollisesta palkkiosta on 1:2 riski:tuotto tai 2:1 tuotto:riski.
Rho (optiot): Mallin herkkyys koron muutokselle, usein noteerattuna yhtä prosenttiyksikön liikettä kohden. Muutos 4%:sta 5%:iin on yksi prosenttiyksikkö; varmista alustan skaalaus ja positioyksiköt.
Rithmic: Markkinadata- ja toteutusteknologian tarjoaja. Yhteensopiva alusta tarvitsee silti asianmukaisen välittäjäyhteyden, käyttöoikeudet ja ohjelman luvat.
Riskitön korko: Viitekorko, jolla pyritään approksimoimaan alhaisen maksukyvyttömyysriskin tuottoa määritellylle valuutalle ja horisontille. Se on mallinnusvertailukohta, ei todiste siitä, ettei sijoituksella ole inflaatio-, hinta- tai uudelleensijoitusriskiä.
Rullaus: Altistuksen sulkeminen yhdessä johdannaiserääntymisessä ja avaaminen toisessa horisontin muuttamiseksi tai ylläpitämiseksi. Sopimushintaerot, toteutuskulut ja ajoitus tarkoittavat, ettei roll säilytä identtistä positiota ilmaiseksi.
RSI (suhteellinen voimakkuusindeksi): Rajattu momentummittari, joka vertaa tasoitettuja voittoja ja tappioita valitulla jaksolla. Tavanomaiset 70/30-kynnykset ovat kuvailevia asetuksia, eivät taattuja käännepisteitä.
RSI-divergenssi: Kun RSI liikkuu hinnan vastakkaiseen suuntaan. Laskeva divergenssi: hinta tekee korkeamman huipun mutta RSI matalamman huipun. Nouseva divergenssi: hinta tekee matalamman pohjan mutta RSI korkeamman pohjan.
RTH (säännölliset kaupankäyntiajat): Istunnon nimike, jonka määritelmä riippuu tuotteesta, pörssistä, datantarjoajasta ja kaaviomallista. Yhdysvaltain käteisosakkeiden kaupankäyntiaikoja käytetään usein viitteenä, mutta niiden ei pidä olettaa määrittelevän jokaista futuurien RTH-istuntoa.
RTY (Russell 2000 -futuurit): Futuurisopimus, joka seuraa Russell 2000 -pienyhtiöindeksiä. Jokainen piste = $50. CME:n RTY-spesifikaatiot
Karkausaukko: Jälkikäteen annettu nimike gapille jatkuvan liikkeen sisällä. Se, onko gap jatkumista vai uupumista, voi selvitä vasta myöhempien hintojen perusteella.
S
Skalppaus: Lyhyen pitoajan tyyli, joka tavoittelee suhteellisen pieniä hinnanliikkeitä. Se eroaa institutionaalisesta suurtaajuuskaupankäynnistä; kuluilla ja toteutuksen laadulla voi olla suuri vaikutus tuloksiin.
Skalaus: Position kasvattaminen tai vähentäminen vaiheittain tai ohjelman rajojen muuttaminen erillisen scaling planin mukaisesti. Scaling in ei rajoitu voitollisiin positioihin ja voi kasvattaa riskiä.
Skalaussuunnitelma: Ohjelmakohtaiset säännöt nimellisen tilikoon, positiokohtaisten rajojen tai live-allokaatioiden muuttamiseksi. Kasvatukset ja kelpoisuus ovat ehdollisia; suurempi näytetty saldo ei välttämättä ole lisää omistettua pääomaa.
Sessio: Määritelty kaupankäynti- tai analyysijakso. Pörssi-istunnoilla, välittäjän riskipäivillä ja alueellisilla nimikkeillä voi olla erilaiset rajat ja aikavyöhykkeet.
Selvitys: Kaupankäyntivelvoitteiden täyttäminen. Futuurit myös arvostetaan säännöllisesti markkinaan; lopullinen selvitys voi tapahtua käteisenä tai fyysisenä toimituksena sopimuksen mukaan. Retail-osallistuminen ei muuta toimituskelpoista sopimusta käteisselvitykseksi.
Sharpen luku: Keskimääräinen ylituotto jaettuna vastaavan tuottosarjan keskihajonnalla ilmoitetun käytännön mukaan. Tiheys, vuosittaistaminen, kulut ja otoksen laatu ovat merkityksellisiä; korkea otossuhde ei ole todiste alhaisesta häntäriskistä tai tulevasta suoriutumisesta. Sharpen alkuperäinen artikkeli
Lyhyt positio: Katso "Going Short."
Simulaatiotili / simuloitu tili: Harjoitustili, joka käyttää simuloitua (ei todellista) pääomaa. Käytetään oppimiseen ja arviointiin prop-yrityksissä.
Slippage (toteutushinnan poikkeama viitehinnasta): Ero valitun viitehinnan ja toteutuneen hinnan välillä. Se voi olla suotuisa tai epäsuotuisa; viiteajoitus, määrä, likviditeetti ja toimeksiantotyyppi vaikuttavat sen mittaamiseen.
Älykäs toimeksiantojen reititys (SOR): Toteutusreittien automaattinen valinta määritettyjen tekijöiden, kuten hinnan, likviditeetin ja markkinapaikkasääntöjen, perusteella. Se ei takaa parasta mahdollista lopullista täyttöä kaikissa markkinaolosuhteissa.
Sortinon luku: Tuottomitta suhteessa valittuun tavoitteeseen, skaalattuna haittapuolen poikkeamamittarilla. Tavoite, havaintotiheys ja kaavakäytännöt ovat merkityksellisiä; se ei ole kaikissa tapauksissa täsmällisempi tai parempi kuin Sharpe.
Spoofing (harhauttava tilaus, joka on tarkoitus peruuttaa ennen toteutusta): Asiaankuuluvassa Yhdysvaltain futuurikiellossa ostotarjouksen tai myyntitarjouksen tekeminen aikomuksena peruuttaa ennen toteutusta. Pelkkä peruutus ei osoita tätä aikomusta tai todista lainvastaista toimintaa. CFTC:n spoofing-selitys
Spread (kahden noteeratun hinnan ero): Kahden noteeratun hinnan ero, usein paras ask miinus paras bid. Se on yksi kaupankäyntikustannuksen osa; termi voi kuvata myös monijalkaisia positioita tai tuottoeroja.
Staking (tokenien sitominen proof-of-stake-järjestelmään): Kelpoisten tokenien sitominen proof-of-stake-mekanismiin suoraan tai palvelun kautta. Palkkiot, lockupit, slashing ja vastapuoliriskit riippuvat järjestelystä; se ei vastaa vakuutettua talletuskorkoa.
Keskihajonta: Varianssin neliöjuuri, joka mittaa hajontaa keskiarvon ympärillä syötesarjan yksiköissä. Täsmennä, ovatko syötteet hintoja, tuottoja vai jotain muuta mittaria, ennen kuin tulkitset sitä volatiliteetiksi.
Stokastinen oskillaattori: Indikaattori, joka vertaa päätöshintaa valittuun ylin–alin-vaihteluväliin ja joka usein tasoitetaan. Tavanomaiset 80/20-kynnykset eivät takaa yliarvostusta, aliarvostusta tai käännöstä.
Stop-loss: Suunniteltu poistumisehto tai siihen liittyvä toimeksianto, jonka tarkoitus on rajoittaa epäsuotuisa tulos. Todellinen tappio voi ylittää suunnitelman gapien, slippagen, katkojen tai toteutumatta jäämisen vuoksi.
Stop-loss, kova: Syötetty suojaava toimeksianto eikä toimittamaton aikomus. Sen tallennus, laukaisu ja toteutuskäyttäytyminen riippuvat välittäjästä, markkinapaikasta ja toimeksiantotyypistä; se ei takaa hintaa.
Stop-loss, henkinen: Aiottu poistuminen, jota ei ole syötetty toimeksiantona. Sen toteuttaminen vaatii kauppiaan ja käytettävissä olevan toteutusreitin, mikä tuo päätös- ja yhteyksien riippuvuuden.
Stop-toimeksianto: Toimeksianto, joka aktivoituu, kun määritelty laukaisuehto täyttyy. Stop-marketista tulee market-toimeksianto ja stop-limitistä limit-toimeksianto; laukaisukäytännöt ja suojaukset vaihtelevat markkinapaikoittain.
Toteutushinta: Sopimushinta, jota käytetään option toteutuksessa tai käteisselvityksen laskennassa. Toteutustyyli ja selvitysmenetelmä määräävät, tapahtuuko kohde-etuuden toimitus.
Kysynnän ja tarjonnan vyöhyke: Kaavioviite, joka piirretään aiemman hintakäyttäytymisen ympärille tietyn menetelmän mukaisesti. Se ei suoraan mittaa kaikkea tarjontaa tai kysyntää eikä takaa reaktiota uudelleenvierailulla.
Tuki: Hintaviite, joka liittyy aiempiin elpymisiin tai pysähdyksiin. Se voi pettää, eikä se paljasta taattua lattiaa tai kaikkien osallistujien aikomuksia.
Swap-korko: Retail-forexissa tavallisesti yön yli -rahoitusoikaisu, jonka laskentaan sisältyvät tarjoajan ehdot, valuuttakurssit ja mahdolliset lisäykset. Swap-korolla on muita merkityksiä korkojohdannaisissa; se ei aina ole yksinkertainen ohjauskoron ero.
Swing-huippu: Paikallinen huippu määritellyllä lookback- ja vahvistussäännöllä. Määritelmä, joka edellyttää myöhempiä alempia huippuja, voidaan vahvistaa vasta, kun kyseiset myöhemmät havainnot ovat syntyneet.
Swing-pohja: Paikallinen pohja määritellyllä lookback- ja vahvistussäännöllä. Myöhempien korkeampien pohjien edellyttäminen tuo vahvistusviiveen, jonka historialliset kaaviot voivat kätkeä.
Swing-kaupankäynti: Kauppojen pitäminen useita päiviä tai viikkoja tavoitteena hyödyntää trendin "swingejä." Edellyttää yön yli -pidon lupaa prop-yrityksissä.
Symmetrinen kolmio: Kaaviokuvio, jonka muodostavat lähentyvät trendiviivat, joissa huippujen ja pohjien kulmakertoimet lähentyvät kohti pistettä. Voi murtautua kumpaan tahansa suuntaan; kauppiaat odottavat breakoutia suunnan määrittämiseksi.
T
Voitonotto: Aiottu suotuisa poistumistaso tai siihen liittyvä toimeksianto. Näytetyn tason saavuttaminen ei takaa toteutusta tai tiettyä nettotulosta.
1-vaiheinen arviointi: Arviointirakenne, jossa on yksi vaadittu arviointivaihe. Myöhemmät tarkistukset ja tilivaiheet voivat silti päteä; yksi vaihe ei takaa helpompia sääntöjä tai nopeampaa valmistumista.
2-vaiheinen arviointi: Arviointirakenne, jossa on kaksi vaadittua arviointivaihetta. Tavoitteet, tappiorajat ja myöhemmät simuloidut tai live-vaiheet vaihtelevat ohjelmittain.
Tape reading: Taito analysoida time and sales -dataa ("teippiä") reaaliaikaisen order flown arvioimiseksi, suurten kauppojen, toteutusnopeuden ja osto-/myyntiaggressiivisuuden tunnistamiseksi.
Tekninen analyysi: Hintakaavioiden ja indikaattoreiden analysointi kaupankäyntipäätösten tekemiseksi perustuen oletukseen, että historialliset hintakuviot pyrkivät toistumaan.
Theta (optiot): Mallin herkkyys ajan kulumiselle, usein noteerattuna päivää kohden muiden syötteiden pysyessä vakioina. Etumerkki ja suuruus riippuvat optiosta tai positiosta; aika-arvon väheneminen ei kiihdy samalla tavalla jokaisella sopimuksella.
Tick (hinnan vähimmäisaskel): Pienin sallittu hinnanaskel instrumentin ja kauppatyyppisääntöjen mukaan. Tavalliselle outright ES:lle se on 0.25 pistettä ($12.50) ja MES:lle 0.25 pistettä ($1.25); tick voi tarkoittaa toisessa yhteydessä myös datapäivitystä.
Tick-koko: Instrumentin pienin hinnanaskel. Vaihtelee sopimuksittain.
Tilt (tunnekuohu, joka heikentää päätöksentekoa): Tunnetila, jossa turhautuminen tai viimeaikaisista tappioista johtuva viha heikentää päätöksentekoa ja johtaa irrationaalisiin kauppoihin. Lainattu pokeriterminologiasta.
Kauppaloki: Syötteen kronologinen kirja raportoiduista toteutuksista, sisältäen esimerkiksi ajan, hinnan ja määrän. Kattavuus, aggregointi, korjaukset ja aikaleimat määräävät, mitä on näkyvissä.
Aikaväli: Aikaväli, jota käytetään havaintojen ryhmittelyyn aikapohjaisessa kaaviossa. Tick-, volyymi- ja range-palkit käyttävät erilaisia valmistumissääntöjä, eivätkä ne välttämättä edusta yhtä pitkiä kestoja.
Tradovate: Futuurivälitys- ja kaupankäyntialustabrändi. Tuotteet, tuetut yhteydet ja ohjelmapääsy on tarkistettava kyseistä tiliä ja ajankohtaista tarjontaa varten.
Trailing stop: Poistumistoimeksianto, jonka laukaisin seuraa suotuisaa liikettä valitun säännön mukaan. Se voi silti toteutua laukaisimen ulkopuolella tai jäädä täyttymättä toimeksiantotyypistä riippuen; se ei takaa lukittua voittoa.
TradingView: Kaaviointi- ja analyysialusta, jossa on välittäjäintegraatioita tuetuille tileille. Kaavio tai julkaistu symboli ei itsessään osoita toimeksiantojen syöttöpääsyä tai prop-yrityksen lupaa.
Trendi: Suunnattu hinnanliike ajan myötä. Nousutrendi: korkeampia huippuja ja korkeampia pohjia. Laskutrendi: alempia huippuja ja alempia pohjia.
Trendin seuraaminen: Kaupankäyntistrategia, joka tulee kauppaan vakiintuneen trendin suuntaisesti pyrkien ratsastamaan sillä, kunnes se osoittaa käännöksen merkkejä.
Kolmiokuvio: Kaaviomuodostelma, jota rajaavat lähentyvät viitelinjat. Nousevat, laskevat ja symmetriset nimikkeet kuvaavat geometriaa, eivät taattua breakoutin suuntaa.
Todellinen vaihteluväli: Suurin seuraavista: nykyinen ylin miinus nykyinen alin, nykyisen ylimmän ja edellisen päätöksen erotuksen itseisarvo tai nykyisen alimman ja edellisen päätöksen erotuksen itseisarvo. ATR-indikaattorin perusta.
U
Kohde-etuus: Omaisuuserä, indeksi, korko tai muu viite, johon johdannainen perustuu. Sen ei tarvitse olla suoraan ostettavissa oleva arvopaperi; ES viittaa S&P 500 -indeksiin.
Realisoitumaton PnL: Avoimen position markkina-arvoistettu voitto tai tappio alustan arvostuskäytännön mukaan. Se ei välttämättä ole määrä, joka on heti toteutettavissa spreadin, kulujen tai markkinavaikutuksen jälkeen; selvityskäytännöt voivat myös kirjata tuloksia ennen position sulkemista.
V
Arvoalue: Volyymiprofiilin vaihteluväli, joka muodostetaan sisältämään valittu osuus kirjatusta volyymista, tavallisesti 70%. Algoritmi, binning ja syöte ovat merkityksellisiä; nimike ei vahvista käypää arvoa tai taattua paluuta.
Varianssi: Neliöidyn hajonnan mitta keskiarvon ympärillä määritellyllä populaatio- tai otoskaavalla. Keskihajonta on sen neliöjuuri; tuoton varianssi ilmaistaan neliöityinä tuottoyksiköinä.
Vega (optiot): Mallin herkkyys implisiittiselle volatiliteetille, usein noteerattuna yhtä prosenttiyksikön muutosta kohden. Siirtyminen 20%:sta 21%:iin on yksi prosenttiyksikkö, ei 1% suhteellinen kasvu; varmista skaalaus ja sopimusyksiköt.
Volatiliteetti: Vaihtelu määritellyssä hinta- tai tuottosarjassa tietyllä ajanjaksolla tai optioista johdettu implisiittinen mittari. Mittausasetukset ovat merkityksellisiä, eikä suurempi volatiliteetti osoita suuntaa tai kannattavuutta.
Volyymi: Jakson aikana toteutunut määrä, kuten osakkeet tai sopimukset, syötteen käytännön mukaan laskettuna. Korkea volyymi ei itsessään vahvista breakoutia tai tunnista kauppiaan aikomusta.
Volyymiprofiili: Kirjatun volyymin histogrammi, joka on ryhmitelty hinnan mukaan valitussa otoksessa. Syötteen kattavuus, hintabinnaus ja istuntoasetukset vaikuttavat tulokseen.
Volyymipainotettu keskihinta (VWAP): Hinta kertaa siihen liittyvä volyymi summautuna jaettuna kokonaisvolyymilla määritellyssä otoksessa. Syötteen kattavuus ja laskentamenetelmä ovat merkityksellisiä; VWAPin ylä- tai alapuolella oleminen ei ole todiste sentimentistä tai tulevasta suunnasta.
VPS (virtuaalinen yksityispalvelin): Etänä ylläpidetty virtuaalikone. Se voi ajaa yhteensopivaa ohjelmistoa paikallisesta tietokoneesta riippumatta, mutta käytettävyys, toteutuslatenssi ja tilin käyttöoikeus eivät ole taattuja. Topstep-API:n rajoitukset
W
Pesukauppa: Transaktio tai järjestely, josta puuttuu sovellettavan säännön mukainen aito markkinapositio tai riskinsiirto. Pelkkä vastakkaisten toimeksiantojen yhdistäminen ei riitä selvittämään aikomusta tai laillisuutta; tämä eroaa verotuksellisesta wash sale -termistä. CME:n wash trade -sääntö
Kiilakuvio: Kaaviomuodostelma, jonka rajat lähentyvät ja kallistuvat samaan suuntaan. Nouseva tai laskeva wedge ei takaa laskevaa tai nousevaa lopputulosta.
Sahausliike: Nopea hinnanliike yhteen suuntaan ja sitä seuraava välitön käännös. Yleinen sahaavassa, vaihteluvälillä liikkuvassa markkinassa ja uutistapahtumien aikana.
Häntä (varjo): Kynttilän osa, joka ulottuu sen rungosta ylintä tai alinta kohti. Se kirjaa hinnan vaihteluvälin avaus–päätös-välin ulkopuolella, ei vahvistettua hylkäystä tai osallistujan aikomusta.
Voittoprosentti: Voittavien kauppojen osuus kaikista kaupoista ilmoitetulla breakeven-kauppojen ja kulujen käsittelyllä. Hypoteettinen 50% osuus tarkoittaa, että puolet täytti voiton ehdot; keskimääräiset voitot, tappiot ja kulut määräävät nettotuloksen.
Walk-forward-analyysi: Toistuva kehittäminen yhdellä historiallisella ikkunalla ja sitä seuraava arviointi myöhemmällä ikkunalla. Se auttaa erottamaan sovittamisen ja testaamisen, mutta voi silti kärsiä vuodosta, toistuvasta valinnasta ja epärealistisista kuluista.
X, Y, Z
Tuottokäyrä: Tuotot piirrettyinä maturiteetteja vastaan määritellylle joukolle velkainstrumentteja. Luottoluokka, valuutta ja instrumenttityyppi vaikuttavat vertailuihin; kääntynyt käyrä ei takaa taantumaa kiinteällä aikataululla.
YM (Dow Jones -futuurit): E-mini Dow Jones -futuurisopimus. Jokainen piste = $5.
ZB (30 vuoden Treasury Bond -futuurit): CBOT Treasury Bond -futuurit, joita kutsutaan yleisesti klassiseksi joukkolainasopimukseksi. Sen toimituskori käyttää kelpoisia joukkolainoja, joiden jäljellä oleva maturiteetti on vähintään 15 ja alle 25 vuotta sopimuksessa määriteltynä päivänä, joten lempinimi ei tarkoita juuri liikkeeseen lasketun 30-vuotisen joukkolainan toimitusta. CME:n toimituskorin opas
Nollasummapeli: Asetelma, jossa osallistujien voitot ja tappiot summautuvat nollaan määritellyn kirjanpidon mukaan. Toisiaan vastaavat futuurihintojen voitot ja tappiot kompensoivat toisensa ennen kuluja, kun taas suojaushyödyt ja laajemmat taloudelliset lopputulokset ovat erillisiä kysymyksiä.
Katso vaiheittaisia selityksiä kohdista markkinatyypit, optioiden mekaniikka ja order flow -data. Päivityspäivä kirjaa tämän kirjallisen sanaston tarkistuksen; se ei vahvista jokaisen tarjoajan nykyisiä kaupallisia ehtoja.