Ein Session-Gap vergleicht den Eröffnungskurs einer definierten Handelssitzung mit einer vorherigen Referenz wie dem Schlusskurs der vorherigen Sitzung. Ein Chart kann auch einen Gap zwischen benachbarten Balken anzeigen. Legen Sie fest, welche Definition Sie verwenden, bevor Sie die Häufigkeit messen oder einen Trade testen.

Bestätigen Sie die Daten und die Referenz

Charts für die reguläre Handelssitzung und für die erweiterte Handelssitzung können unterschiedliche Gaps anzeigen. Bei Futures kann ein neuer Kontraktmonat oder eine Anpassung eines fortlaufenden Kontrakts eine Diskontinuität erzeugen, die nichts mit einer Übernachtbewegung im selben Kontrakt zu tun hat. Unternehmensaktionen können ebenfalls Vergleiche von Aktienkursen beeinflussen.

Ein Gap nach oben von einem Referenzschlusskurs von $50 auf einen Eröffnungskurs von $52 entspricht 4% des Referenzschlusskurses. Eine Rückkehr auf $50 würde dieses definierte Gap schließen. Es könnte sein, dass dies innerhalb Ihres Handelshorizonts nie geschieht.

Fade und Continuation sind getrennte Hypothesen

Eine Fade-Regel handelt in Richtung des Referenzschlusskurses. Eine Continuation-Regel handelt in Richtung der Eröffnungsbewegung. Definieren Sie für jede den Auslöser, die Order, den Stop, das Ziel und die maximale Haltedauer; wechseln Sie nicht die Bezeichnungen, nachdem Sie gesehen haben, ob das Gap geschlossen wurde.

Bezeichnungen wie Breakaway, Continuation und Exhaustion können beschreiben, wie eine Bewegung im Rückblick aussieht. Wenn die Klassifizierung davon abhängt, was später geschieht, kann sie nicht so verwendet werden, als wäre sie beim Einstieg bekannt gewesen.

Es gibt keine allgemeine Gap-Fill-Wahrscheinlichkeit von 70% ohne ein Universum, eine Gap-Definition, einen Zeitrahmen und einen Umgang mit Beobachtungen, bei denen das Gap nicht geschlossen wurde. „Irgendwann“ ist keine praktische Regel für die Haltedauer.

Verwenden Sie feste Wartezeiten nicht als Sicherheitszusicherungen

Eine Wartezeit von 15 oder 30 Minuten verändert, welche Kursbeobachtungen verfügbar sind. Sie garantiert weder eine gefestigte Volatilität noch eine vorhersehbare Richtung. Identifizieren Sie geplante Veröffentlichungen und Unternehmensankündigungen anhand von Primärquellen, und erkennen Sie dabei an, dass unerwartete Ereignisse weiterhin möglich bleiben.

Wenn Sie eine Volumenschwelle für den vorbörslichen Handel hinzufügen, vergleichen Sie gleichwertige Zeitfenster und überprüfen Sie den Feed. Ein Vielfaches eines nicht näher bezeichneten Durchschnitts kann nicht reproduziert werden.

Erfassen Sie die Orders, die Sie tatsächlich ausführen könnten

Der Eröffnungsprint ist nicht unbedingt Ihre Orderausführung, und ein Ziel, das einen Balken berührt, garantiert keine Ausführung einer Limit-Order. Short-Einstiege hängen außerdem von Produktberechtigungen und, sofern zutreffend, von der Verfügbarkeit von Leihpapieren ab.

Testen Sie fehlgeschlagene Fades, fehlgeschlagene Continuations und verpasste Einstiege mit denselben Kosten und Risikoregeln. Unter Handel in den erweiterten Handelszeiten finden Sie die Sitzungs- und Orderbeschränkungen, die ein einfaches Gap-Chart verbergen kann.

Risikohinweis: Der Handel ist mit einem erheblichen Verlustrisiko verbunden. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit ist kein Indikator für zukünftige Ergebnisse. Lesen Sie unseren vollständigen Risikohinweis.