Hva er hevntrading, og hvordan stopper du det?

Hevntrading betyr å ta en impulsiv handel for å hente inn et tidligere tap, særlig når dette målet overstyrer inngangsregler eller risikogrenser. Det er motivasjonen og det påfølgende avviket fra planen som betyr noe; ikke enhver handel etter et tap passer til beskrivelsen.

Det presenteres ikke noe bevis her for at hevntrading avslutter flere karrierer enn strategisvikt, eller at enhver trader reagerer på tap på samme måte.

Se etter den endrede beslutningen

Eksempler inkluderer å øke kvantumet fordi den neste gevinsten må gjenopprette saldoen, å reversere retningen uten et definert oppsett, eller å fortsette etter en stoppbetingelse for kontoen.

Et annet kvantum eller instrument kan ha en legitim forklaring. Registrer beregningen og begrunnelsen på det aktuelle tidspunktet. Sinne alene er ikke bevis for at en handel var impulsiv, like lite som en følelse av ro er bevis for at den var velbegrunnet.

Den nyttige gjennomgangen spør om den nye eksponeringen samsvarer med planen, uavhengig av pengene som allerede er tapt.

Et eksempel på eskalering

Tenk deg en hypotetisk konto på $25,000 med en skriftlig daglig stoppbetingelse på $500. Tapene nedenfor er illustrasjoner, ikke typiske resultater eller anbefalte risikobeløp:

Totalen er nøyaktig 11% av den opprinnelige kontoen, før eventuelle tilleggskostnader som ikke er inkludert i radene. Den viktige svikten oppstår når ny eksponering fortsetter etter den angitte stoppbetingelsen. En skriftlig grense hindret ikke de senere ordrene mekanisk.

Faktiske tap trenger ikke å tilsvare planlagte stoppbeløp. Utførelse, gap og flere posisjoner kan endre resultatet.

Avbryt ny eksponering og fastslå kontotilstanden

Når du oppdager en uplanlagt beslutning om å hente inn tap, må du slutte å sende inn nye spekulative ordrer. Kontroller posisjoner, aktive ordrer og utførelser. Bruk meglerens vanlige kontroller, og bekreft hva de gjorde, før du antar at kontoen er flat.

Å lukke et diagram, slå av en datamaskin eller sette en telefonalarm fører ikke nødvendigvis til at ordrer kanselleres, posisjoner lukkes eller en tapsgrense håndheves. Forstå forskjellen mellom en påminnelse, en lokal programvarekontroll og en restriksjon fra meglerens side.

Hvis en plattform tilbyr en funksjon for daglig tap, må du verifisere det nøyaktige omfanget: konto eller strategi, realisert eller urealisert P&L, håndtering av aktive ordrer, og hvorvidt manuell trading fortsatt er mulig. Ikke anta at en funksjon er umulig å overstyre.

Gjennomgå før du bestemmer hva som skal skje videre

Rekonstruer det opprinnelige tapet fra registreringene. Var det et regelbrudd, et utførelsesproblem eller et tap som var mulig under strategien? Et korrekt utført tap etterlater fortsatt strategiens bevisgrunnlag åpent for gjennomgang.

Ingen universell regel om halv størrelse eller tretti minutters pause gjør den neste handelen egnet. En redusert posisjon kan fortsatt overskride finansielle grenser, og det å føle seg bedre etablerer ikke en edge. Simulering kan hjelpe med å undersøke mekanikken uten å kreve en ny live-handel.

For et prop-program, sjekk de nøyaktige reglene for gjenstående kvalifisering og drawdown. En generisk buffer på ett eller to prosentpoeng er ikke en garanti mot et brudd, og å kjøpe en reset er en separat beslutning om pengebruk.

Før en nyttig logg

Registrer utløseren, den foreslåtte endringen og handlingen som faktisk ble utført. Ta med lønnsomme avvik fra planen, ikke bare tapende avvik. Ikke utled en nevrologisk diagnose fra P&L-diagrammet eller tilordne en fast følelsesmessig multiplikator til hvert tap.

Hvis trading føles vanskelig å kontrollere eller påvirker hverdagen, bør du vurdere å ta en pause og søke passende støtte. En trading-sjekkliste er ikke en erstatning for profesjonell hjelp når det er nødvendig.

Ofte stilte spørsmål

Hvordan kjenner jeg det igjen? Se etter et mål om å hente inn tap som overstyrer en regel eller grense. Våre fem subtile sjekker hjelper deg med å skille observerbare endringer fra antakelser om følelser.

Blir det rettferdiggjort av å vinne den neste handelen? Nei. Et gunstig resultat validerer ikke i ettertid at beslutningsprosessen ble omgått.

Kan en handelsjournal forhindre det? En handelsjournal kan støtte gjennomgang, men den er ikke en kontolås. Bruk den sammen med tydelige prosedyrer der du har kontrollert den faktiske virkemåten.

Se veiledningen for store tap for en strukturert undersøkelse.

Risikofraskrivelse: Trading innebærer betydelig risiko for tap. Tidligere resultater er ikke en indikasjon på fremtidige resultater. Se vår fullstendige risikofraskrivelse.