Uma conta de prop trading pode ter vários controlos de perda ao mesmo tempo. Para os compreender, separe o cálculo do limite mínimo, quando é atualizado e quando é verificada uma violação. “O drawdown de fim de dia” não significa necessariamente que as perdas só sejam verificadas no final do dia.

Compare as regras do programa e da fase exatos. As tabelas numéricas gerais da empresa apresentadas anteriormente não permitiam esse nível de precisão e foram removidas.

A perda diária e a perda global são diferentes

Uma regra diária pode ter como referência o saldo inicial de uma sessão, o valor da conta (equity) ou outro valor definido. Verifique o P&L em aberto, as comissões e o fuso horário de reinício. A sua consequência pode ser um bloqueio temporário ou uma violação da conta, dependendo da política.

O limite mínimo global limita separadamente o valor da conta. Passar na verificação diária não prova que o limite mínimo global continua seguro.

Exemplo de limite mínimo estático

Suponha que uma conta hipotética começa com $50,000 e tem um montante de perda permitido fixo de $2,500. O seu limite mínimo é de $47,500. Com $53,000, a distância até esse limite mínimo é de $5,500. Com $49,500, é de $2,000.

Estas são distâncias aritméticas, não necessariamente montantes disponíveis para levantamento. Os limites diários e as condições de pagamento podem restringir ainda mais a conta. Alterações de fase ou levantamentos também podem exigir um novo cálculo.

Exemplo de limite mínimo móvel

Suponha, em vez disso, um limite mínimo sem limite máximo que fica $2,500 abaixo de um pico qualificado. Um pico de $53,000 desloca-o para $50,500. Se a conta cair depois para $49,500, terá cruzado esse limite mínimo, embora esteja apenas $500 abaixo do seu saldo inicial.

A palavra sem limite máximo é importante. Alguns programas fixam o limite mínimo num nível definido. Depois de fixado, os ganhos subsequentes podem aumentar a folga; a afirmação anterior de que uma folga associada a um limite mínimo móvel nunca pode crescer era demasiado abrangente.

O momento de atualização não é o momento da violação

Um limite mínimo baseado nos máximos de fim de dia pode ainda assim ser aplicado ao valor da conta (equity) durante a sessão seguinte. Se o limite mínimo existente for de $50,500, uma queda intradiária abaixo dele pode provocar uma violação da conta mesmo que o preço recupere mais tarde. Leia a regra de aplicação, não apenas o nome.

Um método de trailing intradiário pode elevar o limite mínimo à medida que se forma um pico não realizado. Voltar ao preço de entrada pode então deixar uma folga menor do que antes da operação.

Exemplos de programas atuais

A comparação de CFDs da FTMO distingue mecanismos estáticos e de trailing de fim de dia entre produtos. As regras da conta Express da Topstep descrevem a sua própria mecânica de perda máxima e condição de fixação. Nenhuma delas sustenta uma regra única para todas as contas em todos os fornecedores.

Verifique a folga antes e depois de negociar

Registe o valor da conta (equity) ou o saldo que for aplicável, o limite mínimo atual e todo o risco das posições abertas. Inclua encargos e a possível execução para além de um stop. Recalcule após um levantamento, uma transição de conta ou uma atualização do limite mínimo.

Um limite pessoal abaixo do máximo contratual pode deixar espaço para a incerteza de execução, mas nenhuma regra fixa de 50–60% garante segurança. Dimensione as posições de acordo com as restrições reais e a sua estratégia testada.

Perguntas frequentes

Um limite mínimo estático é sempre mais seguro do que um móvel?

Mantendo os outros parâmetros iguais, um limite mínimo que sobe pode reduzir a flexibilidade. Os programas reais também diferem no montante de perda permitido, nos controlos diários e nas regras de pagamento; compare a configuração completa.

Posso sofrer uma violação mesmo estando com lucro em relação ao saldo inicial?

Sim, no âmbito de um limite mínimo móvel que tenha subido acima do valor inicial. A referência é o limite mínimo aplicável, não apenas o lucro líquido acumulado.

O facto de a regra ser de fim de dia significa que posso recuperar de uma violação intradiária?

Não parta desse princípio. As atualizações do limite mínimo e a aplicação das violações podem ocorrer em momentos diferentes.

Aviso de risco: A negociação envolve um risco substancial de perda. O desempenho passado não é indicativo de resultados futuros. Consulte o nosso aviso de risco completo.